Con tantas opciones, ¿por dónde debería empezar un inversor primerizo?

Los fondos con fecha objetivo (TDF, por sus siglas en inglés) se crearon para eliminar al máximo las incertidumbres a la hora de invertir, lo que los convierte en una opción popular para los nuevos inversores. Sin embargo, como cualquier inversión, los fondos con fecha objetivo tienen ventajas y desventajas que deben tenerse en cuenta.

• Leer:Cómo empezar a invertir con poco dinero

Entonces, ¿qué es exactamente un fondo con fecha objetivo?

Los fondos con fecha objetivo se estructuraron para ser un vehículo de inversión del tipo “establecer y olvidarse”. Los fondos están estructurados con una fecha futura en la que necesitará el dinero (por ejemplo, la jubilación), de ahí el nombre de fondos “con fecha objetivo”.

Los fondos en sí están diseñados para contener una combinación de vehículos de inversión. Incluyen acciones y renta fija (bonos) que se reequilibran a medida que se acerca la fecha objetivo.

Cuanto más se aleje de la fecha objetivo, más agresivos serán los fondos para maximizar el crecimiento potencial en el mercado. Esto significa que los fondos contendrán una mayor combinación de acciones desde el principio. A medida que se acerque a la fecha objetivo, el fondo se reequilibrará automáticamente para incluir más renta fija para proteger las ganancias que haya obtenido mientras sigue haciendo crecer la cuenta.

Por ejemplo, si tiene 30 años y está ahorrando para su jubilación, un fondo con fecha objetivo podría contener un 85 % de acciones y un 15 % de bonos. Cuando tenga 55 años, es posible que este mismo fondo haya sido reequilibrado para que contenga únicamente un 30 % de acciones y un 70 % de bonos. Diferentes proveedores ofrecerán una gama más sofisticada de estrategias y combinaciones.

En resumen, los fondos con fecha objetivo:

• Proporcionar una forma sencilla de prepararse para la jubilación sin tener que intervenir activamente.
• Ofrecer exposición tanto a renta variable como a renta fija con diferentes opciones de asignación de activos.
• Reequilibre las horas extra para proteger sus ganancias cuanto más cerca esté de la jubilación

Por supuesto, nada es tan sencillo como parece. Aún así, hay pros y contras que considerar cuando se trata de fondos con fecha objetivo.

Explicación de los beneficios de los fondos con fecha objetivo

Sencillez

Tradicionalmente, los inversores con un plan 401(K) tenían que elegir entre varias inversiones para crear una cartera de jubilación. En otras palabras, los inversores tradicionalmente tenían que decidir qué tipos de acciones y CD colocar en su propia cuenta 401(K).

• Leer:Jubilación para principiantes: explicación de la IRA Roth

Por otro lado, los fondos con fecha objetivo mitigan la necesidad de otros activos. Estos fondos incluyen una combinación de acciones y valores de renta fija. Debido a que el fondo se reequilibra automáticamente con el tiempo, puede parecer un enfoque de una sola vez. Todo lo que tiene que hacer es seguir invirtiendo en la cuenta todos los meses. Una vez que haya elegido un fondo, este se reequilibra a medida que se acerca a la fecha objetivo, por lo que requiere poca o ninguna gestión por su parte.

Disponibilidad de elección

Aunque los fondos con fecha objetivo fueron diseñados para ser simples, aún hay una variedad de opciones para elegir. Por ejemplo, puede seleccionar un fondo en función de su tolerancia al riesgo: conservador, moderado o agresivo. En general, cuanto mayor sea el riesgo, mayor será la recompensa. Sin embargo, como cualquier otra inversión, el desempeño pasado del mercado no es una indicación de los rendimientos futuros.

Pero incluso con la opción agresiva, los fondos con fecha objetivo siempre incluyen títulos de renta fija, que proporcionan un nivel innato de protección contra pérdidas.

Opciones de gestión pasiva y activa

Si una estrategia de inversión del tipo “configúrelo y olvídese” le parece demasiado improvisada, puede encontrar fondos con fecha objetivo que cuentan con gestión activa o pasiva.

La gestión activa incluye un elemento humano, como un único gestor o un equipo de gestores. Estos inversores gestionan activamente la cartera en su nombre. Seguirá siendo una actividad relativamente desinteresada por su parte. Aun así, puede estar tranquilo sabiendo que los expertos financieros se encargan de la investigación analítica, las previsiones y su propia experiencia a la hora de tomar decisiones de inversión por usted.

Por otro lado, la gestión pasiva refleja el índice del mercado. En lugar de que un equipo de inversores intente superar al mercado, el fondo pasivo con fecha objetivo utiliza matemáticas de promedio ponderado para reflejar el mercado lo más fielmente posible.

En resumen, los principales beneficios de los fondos con fecha objetivo incluyen:

• Sencillez para inversores primerizos
• Capacidad de elegir fondos en función de la tolerancia al riesgo
• Opciones de gestión activa y pasiva

¿Cuáles son las desventajas de los fondos con fecha objetivo?

Las tarifas pueden consumir sus ganancias

Para ganar dinero invirtiendo, sus ganancias deben ser mayores que los costos que paga por comisiones. Dado que un fondo con fecha objetivo está compuesto inherentemente demúltipleEn el caso de los fondos con fecha objetivo, es fácil que estas comisiones se acumulen. No es raro que estas comisiones sumen hasta un 1 % o, en algunos casos, hasta un 2 %. Esto significa que, si el fondo con fecha objetivo gana un 8 % cada año, solo verá el 6 % o el 7 % de las ganancias reales.

Falta de flexibilidad

Los fondos con fecha objetivo se fijan para una fecha futura específica, pero ¿qué sucede si desea jubilarse antes de lo previsto? ¿O si va a seguir trabajando unos años más después de esa fecha objetivo? A diferencia de otras inversiones que se pueden modificar rápidamente para abordar estas necesidades, los fondos con fecha objetivo están sujetos a esa fecha futura. Además, debido a que los fondos son generalmente más conservadores que las acciones, no hay garantía de que el fondo se mantenga al día con la inflación.

• Leer:Lo que necesita saber antes de invertir en fondos mutuos

Algunas empresas ofrecen poca diversificación

Existen algunas empresas en las que los fondos de la cartera de destino son todos ofrecidos por la misma empresa. Estas se conocen como “familias de fondos únicos”. Si bien no hay nada inherentemente malo en invertir en la misma empresa, puede que no sea la opción más inteligente poner todos los huevos en una sola canasta.

Suelen tener un rendimiento inferior al de otros vehículos de inversión

Sin duda, es bueno adoptar un enfoque de jubilación que se establece y se olvida, pero eso implica riesgos y recompensas. Los fondos mutuos de acciones de crecimiento, por ejemplo, se centran en acciones de empresas que se espera que crezcan a un ritmo más rápido que el resto del mercado. Estos suelen tener un mejor rendimiento que los fondos con fecha objetivo, pero aún así ofrecen protección al diversificarse en múltiples negocios.

Recapitulando, las desventajas de los fondos con fecha objetivo incluyen:

• Tarifas elevadas que pueden minar las ganancias de las inversiones
• Falta de flexibilidad
• Algunos TDF solo incluyen fondos subyacentes de una empresa
• Rendimiento inferior al de otros vehículos de inversión

¿Son los fondos con fecha objetivo adecuados para mí?

Si busca una forma sencilla y sin intervención para invertir y prepararse para la jubilación, un fondo con fecha objetivo puede ser la opción adecuada para usted. La inversión no es una solución única para todos, por lo que determinar si esta es su mejor opción requerirá cierta introspección.

Los fondos con fecha objetivo no son la peor forma de invertir su dinero, pero no le ofrecerán un alto riesgo ni una alta recompensa. Muchos los consideran una apuesta segura para los nuevos inversores, pero aun así debería investigar y considerar otras opciones.

A menos que esté dispuesto a contratar a un asesor financiero para que lo ayude a asignar y administrar activamente sus inversiones, un fondo con fecha objetivo puede ser la mejor opción. Debido a que el fondo en sí se reequilibra automáticamente a medida que se acerca su jubilación, disfrutará de la tranquilidad de saber que sus inversiones estarán protegidas tanto como sea posible y, al mismo tiempo, seguirán proporcionando un flujo de ingresos constante a su cuenta. Sin embargo, esto se produce a expensas de tarifas más altas y rendimientos más bajos que una cartera creada por usted mismo o un fondo mutuo de acciones en crecimiento.

Hazte las siguientes preguntas:

¿Cuál es mi tolerancia al riesgo?

Si tiene una tolerancia al riesgo entre baja y media, los fondos con fecha objetivo probablemente sean una opción sólida. Sin embargo, si desea asumir un riesgo mayor con mayores recompensas, es posible que desee considerar otra opción.

• Leer:Dónde invertir su dinero para objetivos de ahorro a corto plazo

¿Quiero modificar el plan?

Nuevamente, como sugiere el nombre, el fondo con fecha objetivo está diseñado teniendo en mente una fecha futura específica. Si puede comprometerse con esa fecha, entonces un fondo con fecha objetivo es una gran opción, siempre que acepte que no puede modificar el plan en el futuro.

¿Me siento cómodo con las tarifas y los gastos?

Todo vehículo de inversión tendrá algún tipo de costo. Asegúrese de comprender los costos de cualquier cosa en la que invierta. Esto se aplica independientemente de si invierte en un fondo con fecha objetivo o en otra cosa.

El resultado final

Cuando se trata de invertir, hay una gran cantidad de opciones. Si desea invertir, asegúrese de investigar y enumerar los pros y los contras de cada una para encontrar exactamente lo que está buscando.

Espero que esta guía te haya ayudado a entender los pros y los contras de los fondos con fecha objetivo. No existe una solución que se adapte a todos, así que sigue preguntándote qué es importante para ti.